“既是萬能型壽險，又是理財神器。”近年來，披著保險華麗外衣的萬能保險產(chǎn)品正在不斷占據(jù)個人壽險市場。昨日，保監(jiān)會召開新聞發(fā)布會，發(fā)布了新版《萬能保險精算規(guī)定》，將于2月16日放開萬能型人身險的最低保證利率，推動萬能險更加讓利消費(fèi)者、回歸保障本質(zhì)。

　　萬能型人身險是指包含保險功能并設(shè)立保底收益投資賬戶的人身保險，消費(fèi)者將保費(fèi)交到保險公司后，一部分用于風(fēng)險保障，另一部分用于投資。2014年，萬能險保費(fèi)規(guī)模達(dá)3421億元，占人身壽險的比例為20.5%。

　　保底收益率將提高

　　實(shí)際結(jié)算利率高、又有保底受益是萬能險吸引消費(fèi)者的重要因素之一。目前，保險公司萬能險最低保證利率一般為2.5%，實(shí)際結(jié)算利率大多在4%至6%之間。

　　此次改革取消了萬能險不超過2.5%的最低保證利率限制，最低保證利率由保險公司根據(jù)產(chǎn)品特性、風(fēng)險程度自主確定。同時，產(chǎn)品最低保證利率越高，需要計提的準(zhǔn)備金也越高，償付能力要求也越高。

　　“利率放開后，保險公司的最低保證利率估計會提高到3%至3.5%。超過了銀行2.75%的一年期存款利率，消費(fèi)者的投資賬戶會受益�！北１O(jiān)會壽險部主任袁旭成表示，銀行利率的下行有利于人身險的發(fā)展。

　　“消費(fèi)者看中的只是實(shí)際結(jié)算利率，目前市場上的實(shí)際結(jié)算利率大多都已經(jīng)超過4%�！北１O(jiān)會預(yù)計，利率放開后，萬能險的規(guī)模不會出現(xiàn)很大變化。

　　業(yè)內(nèi)專家提醒消費(fèi)者，萬能險絕不完全是銀行儲蓄的替代品，儲蓄利息的計算基數(shù)是進(jìn)入銀行賬戶的所有本金，而萬能險的收益計算基數(shù)是保單的賬戶價值，即個人所繳保費(fèi)中扣除初始費(fèi)、賬戶管理費(fèi)等費(fèi)用以外的資金。

　　死亡風(fēng)險保額占比提高3倍

　　在我國，萬能險雖名為保險，但實(shí)質(zhì)上更像是披著保險外衣的理財產(chǎn)品。

　　如果一款萬能險年繳保費(fèi)5000元，按照舊萬能險精算規(guī)定，第一年應(yīng)繳初始費(fèi)用占所繳保費(fèi)50%，那么第一年只有2500元能進(jìn)入風(fēng)險保障賬戶和投資賬戶。

　　當(dāng)萬能險被保險人身故或者全殘時，就能得到規(guī)定基本保額或者保單價值的給付。但是，一般情況下，萬能險不能發(fā)揮意外、醫(yī)療等方面的保障作用，如果真正要投資保障兼顧，就需要附加相關(guān)健康險等。

　　此次改革大大提升了萬能險的保障功能，死亡風(fēng)險保額與保單賬戶價值的比例提高了3倍。對于投保時被保險人的年齡滿18周歲的，個人萬能險在保單簽發(fā)時的死亡風(fēng)險保額不低于保單賬戶價值的20%。

　　死亡風(fēng)險保額是指有效保額減去保單賬戶價值，其中有效保額是指被保險人身故時，保險公司支付的死亡保險金額。此前的死亡風(fēng)險保額僅規(guī)定不得低于保單賬戶價值的5%。保單賬戶價值是指投保受益人可以取出的現(xiàn)金。當(dāng)被保險人身故時，保險公司應(yīng)支付保險受益人的死亡保險金額，包括死亡風(fēng)險保額和保單賬戶價值，即是總額不低于保單賬戶價值的1.2倍。